Перезагрузка | 31 августа 2015

Американская валюта в пятницу завершила торги в “зеленой зоне” - индекс долларовой корзины завершил торги на отметке 96.15. Трейдеры продолжали отыгрывать сильные данные по ВВП США за второй квартал. Доходность американских двух летних казначейских облигаций, отражающая ожидания по ставкам ФРС, подскочила до уровня 0.724%. Финансовые рынки начинают “закладываться” на ужесточение монетарной политики со стороны FOMC. Высокие темпы роста ВВП в Соединенных Штатах указывают на то, что сильного экономического замедления в Китае не произойдет. А поскольку риски могут быть нивелированы, то ФРС США может повышать процентные ставки. В итоге, торговые сутки в паре EUR/USD завершились снижением котировок на 0.52%, пара GBP/USD по итогам дня похудела на 0.02% и пара USD/JPY по итогам дня укрепилась на 0.56%.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Великобритания – банковские выходные.

02.30 мск. Япония: Предварительные данные по объему промышленного производства за июль (предыдущее значение 1.1% м/м; прогноз 0.1% м/м).

12.00 мск. Еврозона: Предварительный индекс потребительских цен за август (предыдущее значение 0.2% г/г; прогноз 0.2% г/г).

EUR/USD:

В течение дня следует ожидать преобладания бычьих настроений. Во-первых, долговой рынок в последний торговый день минувшей недели просигнализировал о возможной коррекции. Отрицательные спрэды облигаций Германии и США, а также Германии и Великобритании стали сокращаться, что традиционно вызывает спрос на единую европейскую валюту. Во-вторых, ведущие фондовые площадки в пятницу продемонстрировали слабость, что также будет способствовать спрос на евро, как валюту фондирования. Однако на сильный рост котировок рассчитывать не приходится. Сегодня банковский выходной в Великобритании, что вызовет снижение активности на валютных торгах, поскольку на Лондон приходится порядка 41% всех транзакций на Forex. На этом фоне во второй половине дня следует открывать позиции Buy на снижение котировок в область 1.1175/1.1145 и фиксировать прибыль на отметке 1.1230. На сегодня можно выделить следующие уровни: уровни поддержки 1.1130 - 1.1096 и уровни сопротивления: 1.1216 -1.1269.

GBP/USD:

Банки в Великобритании сегодня закрыты и на фоне отсутствия публикации важной макроэкономической статистики следует ожидать развития боковой тенденции. С одной стороны, стабилизация на рынке “черного золота” является позитивным фактором для британской валюты. Рост котировок нефти марки Brent увеличивает доходы энергетического сектора Великобритании, который составляет порядка 10% ВВП. Для доллара рост нефтяных контрактов является негативным, поскольку стоимость сырья деноминирована в американской валюте. С другой стороны, последние два торговых дня доходность государственных облигаций Великобритании снижается по отношению к своим аналогам из США и Германии, что снижает привлекательность инвестиций в британские активы и ограничивает спрос на фунт стерлингов. Необходимо также отметить пятничный релиз по ВВП Великобритании за второй квартал. Несмотря на то, что итоговое значение не было пересмотрено - объема инвестиций во втором квартале вырос на 2.9%, что создает сильный фундамент на третий квартал текущего года. На этом фоне в течение дня следует ожидать флэта в рамках диапазона 1.5350 -1.5450. Необходимо выделить следующие уровни по паре фунт/доллар: уровни поддержки: 1.5351 - 1.5315 и уровни сопротивления: 1.5427 – 1.5466.

USD/JPY:

Страна восходящего солнца опубликует сегодня релиз по промышленному производству. Опережающие индикаторы указывают на рост показателя по сравнению с предыдущим месяцем: увеличение заказов на оборудование, а также ростом показателя PMI производственной сферы. Позитивные данные окажут поддержку японской йене. На долговом рынке в пятницу наблюдалось сокращение отрицательного дифференциала доходностей государственных облигаций Японии и США, что также на руку “медведям”. В последний торговый день минувшей недели на европейских и американских фондовых площадках преобладали “медвежьи” настроения и сегодня мы может увидеть коррекцию на бирже в Токио, что также будет способствовать спросу на йену, как валюту фондирования. На этом фоне в течение дня следует открывать позиции Sell на росте котировок в область 122.00/122.30 и фиксировать прибыль на отметке 121.50. Необходимо выделить следующие уровни: уровни поддержки: уровни поддержки: 121.37 – 120.73 и уровни сопротивления: 122.02 – 122.45.

Приглашаю обсудить данные вопросы на вебинаре, который состоится сегодня в 10:30 мск.